[萬里行]山西水泥市場分析:待點燃的火藥桶

中國水泥網(wǎng)萬里行隨行記者 張彥喆 · 2010-08-30 00:00 留言

  中國水泥市場風(fēng)向變換不定,先后掠過浙江、兩廣、海南、重慶、四川等地區(qū),今年以來,西南市場逐漸下行,西北、東北又成為水泥市場新的熱點。但是通達中國水泥萬里行第三階段的行程中卻發(fā)現(xiàn)一向不溫不火的山西市場也突然成為投資的熱點,新增產(chǎn)能得大量投產(chǎn)、大企業(yè)的進入使得原本復(fù)雜的山西水泥形式變得更加撲朔迷離??梢哉f,目前山西水泥市場就像一個火藥桶,價格戰(zhàn)隨時可能展開。

增長的市場,發(fā)展的形勢

  多年以來,山西省一直把煤炭工業(yè)作為重點產(chǎn)業(yè)加以發(fā)展扶持,像水泥這種高能耗產(chǎn)業(yè)一直受到限制,2009年山西水泥產(chǎn)量僅有3000萬噸,在全國排名靠后,跟河南、河北、安徽這些產(chǎn)量超過1億噸的省份比起來差距明顯。即使按人均產(chǎn)量來算,山西省人均水泥產(chǎn)量不足1噸,距離全國平均的1.26噸相差也很大。萬里行在走訪山西智海、吉港等企業(yè)也實地了解到,這些普遍在04-06年新建的生產(chǎn)線無不代表當(dāng)時該區(qū)域的最高水平。雖然最近幾年山西水泥工業(yè)發(fā)展較快,但相對其他省份來講仍然比較落后,落后的水泥生產(chǎn)線占比非常大,普遍估計在40-50%左右。

  水泥工業(yè)發(fā)展的滯后加上需求的突然增加,就給水泥企業(yè)提供廣闊的發(fā)展空間。山西目前水泥市場需求大增,山西省政府也在山西發(fā)展規(guī)劃中明確提出“山西要實現(xiàn)跨越式發(fā)展”,那么大量的基建是不可少的,實際上,目前山西的高鐵、高速路、煤炭鐵路轉(zhuǎn)運線的項目非常多,通達中國水泥萬里行此次在山西境內(nèi)拜訪的幾家企業(yè)中,這些項目都占到企業(yè)需求的一半以上。不止一位水泥企業(yè)家表示:目前山西的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)還沒有到位,很多地方比南方地區(qū)要差上二十年左右,未來又非常大的增長空間。也正是看準(zhǔn)了這一點,才會出現(xiàn)水泥企業(yè)紛紛將目光瞄準(zhǔn)山西,并大量投資。

  但同時,山西省水泥企業(yè)發(fā)展形勢比較復(fù)雜,有其獨特之處,最明顯的一點就是回貨車輛的大量存在,山西是煤炭大省,每天拉煤的貨車絡(luò)繹不絕。出于節(jié)約成本的考慮,這些將山西煤炭帶往各處的車輛在返程時也不會空車而回,往往用比較低廉的運費將各地的水泥運回山西。這種拉貨車輛大量存在在某種意義上類似于長江、西江這樣的水路通道,運費低廉,價格只有單程運輸價格的一半甚至更低,這就往往將水泥企業(yè)100-200公里的有效銷售半徑成倍擴大。山西也成為水泥輸入比較的多的省份,周邊河南、河北這些水泥產(chǎn)量大省紛紛將市場瞄向了這里。據(jù)統(tǒng)計,太原市場中就越有三分之一的水泥來自于石家莊。

大企業(yè)將引領(lǐng)山西水泥產(chǎn)業(yè)整合

  水泥是一個完全競爭甚至過度競爭的行業(yè),其結(jié)果就是利潤率逐漸下降,因此如果某個區(qū)域突然間市場被看好,水泥投資重點就會迅速轉(zhuǎn)移。就像最早的浙江、最近的四川等地。但是山西情況仍然略有不同,山西成為關(guān)注焦點的時候中國水泥的價格戰(zhàn)以及企業(yè)的并購整合已經(jīng)經(jīng)過數(shù)輪的較量,大浪淘沙,民間資本投資水泥的激情可能被消磨殆盡,剩下來的只有不多的幾個大企業(yè)集團還有余力繼續(xù)進行擴張。冀東的一位負(fù)責(zé)人告訴我們:在當(dāng)前水泥裝備、水泥工藝技術(shù)都非常成熟的條件下,企業(yè)要擴大盈利,獲取增長,擴大規(guī)模是必不可少的。這種思想主導(dǎo)下,大的企業(yè)集團都紛紛將其固有的戰(zhàn)略擴大化,在更為廣泛的區(qū)域中進行布局。

  就山西而言,華潤、冀東、山水、中聯(lián)都高調(diào)進入,華潤更是在幾天之內(nèi)簽訂了2000萬噸產(chǎn)能的合作意向。冀東在陜西和山西產(chǎn)能達到1800萬噸,其中山西約有800萬噸。中聯(lián)也有至少三條生產(chǎn)線的擴張計劃。有人統(tǒng)計過,如果這幾家企業(yè)在山西的投資計劃都能完全實現(xiàn),這幾家企業(yè)的產(chǎn)能將達到8000萬噸。這些企業(yè)的競爭心態(tài)也可以用冀東的一位高管的話來概括:順其自然。我們理解為:作為大型集團,在資源、資金、品牌、管理、抗風(fēng)險和抗損失上都有著巨大的優(yōu)勢,這些企業(yè)應(yīng)該相信無論未來形勢多么惡劣,他們始終能夠最后生存下來。華潤福龍的一位負(fù)責(zé)人用先破后立表達類似的看法,不過他也認(rèn)為,未來大企業(yè)之間的競爭合作能夠更好維持市場的穩(wěn)定。

  至于本地的水泥企業(yè),山西目前比較大的水泥廠都是民營企業(yè),生產(chǎn)線規(guī)模有限,產(chǎn)能多在200-600萬噸之間。這些企業(yè)共同的特點就是經(jīng)營方式比較靈活、成本控制非常好。除此之外,還有各自獨特的競爭優(yōu)勢,產(chǎn)業(yè)鏈延伸成為普遍的選擇,大部分當(dāng)?shù)仄髽I(yè)都有自己的攪拌站甚至房地產(chǎn)發(fā)展計劃,比如說智海集團產(chǎn)能不過200萬噸,但是已經(jīng)成為山西最大的混凝土生產(chǎn)企業(yè),能夠消化自身約三分之一的水泥產(chǎn)量,其他的幾家萬里行走訪企業(yè)也或多或少都有涉足。另外因為這些企業(yè)進入山西市場比較早,往往占據(jù)品味較高的石灰石礦山資源,其品牌已經(jīng)在當(dāng)?shù)匦纬梢欢ㄓ绊懥?。在談到今后可能發(fā)生的價格競爭和并購時,這些企業(yè)的應(yīng)對也不盡相同,比如吉港,在建立之初就考慮了未來市場風(fēng)險,堅持“雙胞胎”策略,就是用兩條2500T/D的生產(chǎn)線代替一條5000T/D的生產(chǎn)線,這樣雖然噸熟料生產(chǎn)成本會提高,但當(dāng)市場出現(xiàn)變化時可以停掉一條線,增強對風(fēng)險的抵抗力。另外一些企業(yè)主動跟大企業(yè)聯(lián)合擴張,比如新絳威頓,已經(jīng)和中聯(lián)達成意向,雙方將合作新建3條5000T/D的生產(chǎn)線。我們?nèi)f里行在山西走訪時還發(fā)現(xiàn)了另外一種現(xiàn)象,有些當(dāng)?shù)仄髽I(yè)為了盡快爭奪市場,選取并購落后的立窯企業(yè),結(jié)果造成質(zhì)量不穩(wěn)定,品牌價值受到損失。

落后產(chǎn)能淘汰,看起來很好

  山西省水泥工業(yè)相對落后,落后的水泥產(chǎn)能占比在40%左右,如果順利淘汰,無疑將大大改善山西水泥市場環(huán)境。但是事實往往不會這么簡單,山西省2011年前淘汰的企業(yè)名錄中,很多都是淘汰“直徑1.8M下的磨機”這樣的說法,沒有直接說要淘汰水泥窯。這樣話就會出現(xiàn)這種情況:1.8米的磨機淘汰掉了,還可以上更大的磨機,這樣話落后產(chǎn)能反而會增加,因為小直徑的磨機高能耗,效率低,本來企業(yè)就是準(zhǔn)備淘汰的。

另外山西有很多水泥企業(yè)都沒有生產(chǎn)許可證,政府監(jiān)管成本比較大,在一些落后地區(qū),小水泥通過降低價格也會占有一定市場尤其是農(nóng)村市場。這也印證了我們之前采訪多個企業(yè)人士的觀點:山西省淘汰落后任務(wù)仍然非常艱巨,目前只是看起來很好。


(中國水泥網(wǎng) 轉(zhuǎn)載請注明出處)

編輯:zyz

監(jiān)督:0571-85871667

投稿:news@ccement.com

本文內(nèi)容為作者個人觀點,不代表水泥網(wǎng)立場。聯(lián)系電話:0571-85871513,郵箱:news@ccement.com。

最新評論

網(wǎng)友留言僅供其表達個人看法,并不表明水泥網(wǎng)立場

暫無評論

發(fā)表評論

閱讀榜

2024-12-24 09:06:50