[水泥價格指數(shù)第49周]：長三角熟料已漲7輪，水泥行情熱度不減

  全國水泥價格上漲熱度不減，漲價區(qū)域范圍進一步擴大。除了11月以來上漲比較頻繁、幅度較大的華東、兩湖等地以外，本周重慶開始大漲，四川也有較大可能跟進。同時，兩廣、海南、陜西和甘肅局部均有明顯上漲表現(xiàn)。

  上周末全國水泥價格指數(shù)收報144.83點，環(huán)比上漲5.86%，同比上漲41.35%，超過2015年81.15個百分點；長江水泥價格指數(shù)收報162.67點，環(huán)比上漲11.08%，同比上漲70.42個百分點。

  圖1：近三個月全國及長江區(qū)域水泥價格指數(shù)走勢

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)，中國水泥研究院

  分區(qū)域來看，上周除華東和中南地區(qū)延續(xù)前期大漲的勢頭以外，西南地區(qū)在重慶市場帶動下，市場行情也出現(xiàn)大幅上調，水泥價格指數(shù)漲幅達8.08%。同時，華東和中南區(qū)域也分別有7.35%和7.46%的上漲。西北局部市場淡季漲價，水泥價格指數(shù)上調4.71個百分點。此外，東北和華北市場基本平穩(wěn)。

  表1：六大區(qū)域水泥價格指數(shù)變化

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)，中國水泥研究院

  圖2：近三個月京津冀、中原地區(qū)、珠江-西江流域水泥價格指數(shù)走勢

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)，中國水泥研究院

  分省市來看，上周除“三北”地區(qū)以外，幾乎所有的省市自治區(qū)水泥價格均出現(xiàn)不同程度價格上調，甚至西北的甘肅和陜西局部市場也有漲價現(xiàn)象。其中，重慶地區(qū)大漲60元/噸，價格漲幅達15.39%。安徽、湖北、浙江、上海、江西、貴州等地漲幅均在兩位數(shù)以上。

  圖3：全國31省市上周P.O42.5散裝水泥價格環(huán)比漲跌幅度（%）

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)，中國水泥網(wǎng)行情數(shù)據(jù)中心

  華北地區(qū)京津冀受大氣污染治理影響供需雙弱，特別是大氣污染通道上的城市工地開工和水泥生產(chǎn)限制較大。目前京津冀地區(qū)水泥銷量基本在常態(tài)3~4成以內，北京、天津因停工限制大廠日銷更是不足常態(tài)三分之一。山西11月15日開始停窯，加上近期河南水泥熟料價格上漲，周內晉南晉城、長治上調水泥價格20~30元/噸，北部呂梁、沂州也有上調跡象。

  西北地區(qū)水泥需求隨著氣溫持續(xù)下滑，尤其新疆、青海和寧夏多數(shù)戶外施工基本技術，同時各省已經(jīng)相繼展開錯峰生產(chǎn)。陜西關中除個別協(xié)同處理危固廢、垃圾的生產(chǎn)線外，已經(jīng)全面停窯，供給減少。12月5日，寶雞水泥普漲50元/噸后，6日關中其他地區(qū)，西安、咸陽、銅川、渭南等地跟進50元/噸。甘肅停產(chǎn)后企業(yè)庫存較低，熟料外堆也被禁止，11月以來甘肅各地價格淡季大幅上調。12月5日起天水大廠上調袋裝50元/噸、散裝70元/噸，北部嘉峪關、酒泉等地也有計劃于15日左右上調水泥和熟料20元/噸。

  華東地區(qū)長三角地區(qū)部分限產(chǎn)活動導致供給持續(xù)緊張，12月5日熟料價格再次上調50元/噸，推動區(qū)域水泥市場行情持續(xù)上漲。12月1日熟料漲價后，江蘇南部和南京、鎮(zhèn)江等地區(qū)水泥價格上調30元/噸。國家公祭日期間停窯后，2-4日區(qū)域再次上調30~50元/噸，部分廠家低標漲幅更是達百元。5日熟料再次起漲后，7日蘇州、無錫、常州等地水泥跟進50元/噸，揚州、泰州上調30~40元/噸。由于市場供應緊張，熟料持續(xù)走高，安徽市場同樣持續(xù)上漲。1-3日滁州上調30~40元/噸，安慶、六安、巢湖、合肥普漲30元/噸，銅陵上調40~50元/噸，蕪湖上調40~45元/噸后，7-8日再次上調30元/噸，12月1日-4日馬鞍山累計上調110元/噸。月初熟料漲價后，浙中南和沿海地區(qū)水泥上調30元/噸，3-4日浙北地區(qū)上調30~35元/噸，其中嘉興與上海補漲性上調50元/噸。7-8日浙中南和沿海地區(qū)再次上調40元/噸，8日浙北通知上調50元/噸。市場需求旺盛，加之周邊地區(qū)供應緊張價格上漲，帶動江西價格繼續(xù)走高。江西南部贛州水泥價格12月5日普漲20元/噸，7-8日贛東北、贛北、贛西等地陸續(xù)上調水泥和熟料50元/噸，10日贛州再次推漲50元/噸。近期福建福州、寧德市場需求旺盛，加之長三角熟料水泥供應緊張，外發(fā)福建沿海供應減少。8日起福州、寧德地區(qū)率先上調40元/噸，其他地區(qū)預計隨后跟進。本周山東水泥價格基本平穩(wěn)，受環(huán)保檢查因素影響，各大工程加緊施工，水泥用量較大，供貨較為混亂，而為了提升銷量，部分中小企業(yè)有小幅回落水泥價格的現(xiàn)象。

  中南地區(qū)需求增長較快，各地均有價格上漲表現(xiàn)。河南地區(qū)錯峰停窯執(zhí)行情況較好，但工程和攪拌站開工有限，需求整體疲軟，周內南陽地區(qū)受湖北大漲帶動上調30元/噸。受長江中下游市場帶動，需求旺盛，湖北地區(qū)水泥價格普漲50元/噸。湖南自11月下旬以來普遍實現(xiàn)一輪30~40元/噸的上漲，目前詳細懷化地區(qū)需求旺盛，漲價較為頻繁。廣東近期天氣晴好，粵西和粵東工程施工加快，水泥報價持續(xù)走高。6日粵東惠州、梅州地區(qū)大廠上調袋裝10~15元/噸，部分低標散泥上調10元/噸。粵西、茂名、陽江等地需求較好，加上廣西上漲帶動，7-8日區(qū)域廠家上調水泥和熟料10~20元/噸。珠三角和粵東需求也比較旺盛，加上華東水泥熟料供應不足，部分閩南、粵東熟料已經(jīng)開始外銷浙江等地。1-5日廣西除來賓、柳州等少數(shù)地區(qū)以外，水泥和熟料普漲10~20元/噸。海南近期天氣好轉，部分工程趕工，需求恢復較好，島內海口地區(qū)水泥價格月初普漲30元/噸后，8日起再次大幅上調水泥出廠50元/噸，三亞袋裝同步跟漲。

  西南地區(qū)12月1日-4日重慶庫區(qū)市場對不同區(qū)域上調20~40元/噸，同時主城及周邊地區(qū)需求相對較好，庫存普遍較低，6日區(qū)域水泥大漲60元/噸，外來四川水泥同步跟漲。受此影響，四川廣安地區(qū)同步上調60元/噸，11月底成德綿推漲水泥價格30元/噸，目前來看袋裝基本落實，散裝還在推進，同時在重慶漲價帶動下，川中地區(qū)有意在中旬左右跟進推漲。受部分政府工程項目刺激，貴州地區(qū)需求銷量明顯回升，整體庫存下降明顯，2-3日，貴州黔中、黔南、黔東南、黔西等地普漲30~50元/噸。但近期建材協(xié)會發(fā)布通知，為保障扶貧項目保質保量展開，杜絕水泥企業(yè)協(xié)同趁機大幅漲價。云南文山水泥價格月初上調20元/噸，中旬有望再次推漲20~30元/噸。昆明地區(qū)需求較好，11月水泥價格普漲30元/噸，主要企業(yè)也計劃中旬左右再次調漲。

  表2：上周各地水泥價格變動詳情（元/噸）

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)行情數(shù)據(jù)中心

  近期各地停窯計劃方面，《關于“2+26”城市部分工業(yè)行業(yè)2017－2018年秋冬季開展錯峰生產(chǎn)的通知》要求北京、天津、河北、山西、山東、河南等相關地區(qū)自11月15日至次年3月15日停窯。其中山西太原和長治已提前從11月1日期停窯至明年3月31日。山東7個傳輸通道城市粉磨站2017年12月—2018年1月停產(chǎn)。河南除大氣污染通道城市、洛陽和平頂山以外，其他地區(qū)允許在2018年1月21日至2月10日恢復生產(chǎn)。湖南和湖北全年計劃停窯90天和110天，其中四季度停窯20天。

  遼寧地區(qū)今年冬季停窯5~6個月，其中大連5個月，其他地區(qū)6個月；吉林從11月開始停窯6個月；黑龍江從11月開始停窯5個月；內蒙古東北部地區(qū)已經(jīng)與東北三省同步開始停窯。浙江冬季錯峰停窯10天，其中長興自10月21日-12月31日每月限產(chǎn)15天；江蘇11-12月每條窯線停20天，國家公祭日影響，南京、鎮(zhèn)江企業(yè)將在12月7日-9日停窯；江西全省水泥熟料生產(chǎn)企業(yè)（含粉磨站）于12月20-24日停窯5天；重慶前期計劃在11-12月停窯20~25天左右。

  甘肅要求2017年11月1日至2018年3月15日停產(chǎn)；青海冬季錯峰生產(chǎn)計劃初定四個月，具體通知未發(fā)；寧夏要求2017年12月10日至2018年3月20日停產(chǎn)；新疆要求各地停窯3個月至6個半月不等。

  表3：各地近期停窯情況

  數(shù)據(jù)來源：中國水泥網(wǎng)行情數(shù)據(jù)中心