[水泥大數(shù)據(jù)研究院]水泥產(chǎn)業(yè)鏈跟蹤周報(bào)（2019.12.20）

　一、本周水泥產(chǎn)業(yè)鏈行情表現(xiàn)

1.1 各項(xiàng)價(jià)格指數(shù)

1.2 水泥價(jià)格變動(dòng)表（12月16日至12月20日）

二、水泥行業(yè)本周動(dòng)態(tài)點(diǎn)評(píng)

1、四川、河南等多地拉響環(huán)保警報(bào)

根據(jù)生態(tài)環(huán)境部發(fā)布12月中下旬全國(guó)空氣質(zhì)量預(yù)報(bào)會(huì)商結(jié)果，12月中下旬全國(guó)大部分地區(qū)空氣質(zhì)量以良至輕度污染為主。其中，12月21-24日，京津冀及周邊區(qū)域局地可能出現(xiàn)中至重度污染；19-21日以及23-25日，汾渭平原可能出現(xiàn)兩次中至重度污染。新疆南疆地區(qū)可能出現(xiàn)持續(xù)揚(yáng)沙或浮塵天氣。鄭州市政府決定自12月19日0時(shí)將重污染天氣Ⅱ級(jí)響應(yīng)調(diào)整為Ⅰ級(jí)響應(yīng)。12月18日，陜西省重污染天氣應(yīng)急指揮部辦公室致函各相關(guān)市（區(qū)），西安、寶雞、咸陽(yáng)、銅川、渭南市，楊凌示范區(qū)、西咸新區(qū)、韓城市于12月18日20:00時(shí)發(fā)布橙色預(yù)警，并于19日20:00時(shí)前盡早啟動(dòng)Ⅱ級(jí)應(yīng)急響應(yīng)。根據(jù)四川省污染防治攻堅(jiān)戰(zhàn)領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室最新發(fā)布《關(guān)于啟動(dòng)重污染天氣預(yù)警的函》，德陽(yáng)、綿陽(yáng)、樂(lè)山、眉山市于19日零時(shí)啟動(dòng)重污染天氣應(yīng)急橙色預(yù)警，遂寧、雅安、資陽(yáng)3市啟動(dòng)黃色預(yù)警；自貢、瀘州、內(nèi)江、南充、宜賓、達(dá)州市于19日零時(shí)啟動(dòng)黃色以上預(yù)警；成都市于19日零時(shí)起采取橙色預(yù)警以上強(qiáng)化措施。

簡(jiǎn)評(píng)：受環(huán)保預(yù)警影響，一些地區(qū)水泥生產(chǎn)受限，成都地區(qū)已經(jīng)調(diào)高了水泥價(jià)格。陜西和河南暫未聽(tīng)到漲價(jià)風(fēng)聲，推測(cè)原因?yàn)殛兾鞒P(guān)中地區(qū)還有施工外其他地區(qū)需要已基本結(jié)束，而河南此前受到環(huán)保核查停產(chǎn)后水泥價(jià)格已經(jīng)位于高位，因此兩地的水泥價(jià)格未再有明顯的波動(dòng)。

2、安徽省發(fā)布三大污染物最新標(biāo)準(zhǔn)

日前，安徽省生態(tài)環(huán)境廳發(fā)布了關(guān)于公開(kāi)征求《安徽省水泥工業(yè)大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》（二次征求意見(jiàn)稿）意見(jiàn)的函。二次征求意見(jiàn)稿中要求，現(xiàn)有企業(yè)2020年12月31日前仍執(zhí)行 GB 4915-2013標(biāo)準(zhǔn)，自2021年1月1日起執(zhí)行規(guī)定的大氣污染物最高允許排放濃度（水泥窯及窯尾余熱利用系統(tǒng)最高允許排放濃度要求是顆粒物10mg/m3，二氧化硫50mg/m3，氮氧化物100mg/m3，氟化物3mg/m3，汞及其化合物0.05mg/m3，氨8mg/m3）。達(dá)到這一排放濃度標(biāo)準(zhǔn)的水泥企業(yè)可不執(zhí)行秋冬季重點(diǎn)行業(yè)錯(cuò)峰生產(chǎn)。調(diào)研結(jié)果顯示，目前安徽省水泥工業(yè)企業(yè)均采用布袋除塵器處理煙氣中顆粒物，可滿足標(biāo)準(zhǔn)中制定的排放限值，大部分水泥企業(yè)氮氧化物排放濃在150~320mg/m3。

簡(jiǎn)評(píng)：由調(diào)研結(jié)果可知，最新的征求意見(jiàn)稿中對(duì)于三大污染物的標(biāo)準(zhǔn)中需要攻克的難點(diǎn)在于氮氧化物排放。據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2017年安徽省水泥行業(yè)的氮氧化物排放占全省總排放的20.6%，目前安徽省所有的新型干法水泥窯均安裝了SNCR脫銷，氮氧化物排放濃度大多在150-320mg/m3，雖滿足國(guó)標(biāo)的要求，卻無(wú)法滿足將來(lái)安徽省的排放標(biāo)準(zhǔn)，因此安徽省水泥工業(yè)或需開(kāi)展水泥窯煙囪廢氣脫硝治理項(xiàng)目。

三、混凝土行業(yè)本周動(dòng)態(tài)點(diǎn)評(píng)

1、云南建投混凝土簽訂約7.5億元混凝土供應(yīng)合同

云南建投混凝土(01847.HK)公布，公司持續(xù)簽訂白鶴灘水電站移民搬遷項(xiàng)目混凝土供應(yīng)合同。公告顯示，白鶴灘水電站移民搬遷項(xiàng)目位于云南省昭通市，主要工作內(nèi)容為房屋與市政建設(shè)。公司為該項(xiàng)目的混凝土供應(yīng)商。截至公告日期，公司就該項(xiàng)目已簽訂合同金額合計(jì)為人民幣2.30億元，涉及混凝土需求量為64.53萬(wàn)立方米。預(yù)計(jì)該項(xiàng)目將于2020年底完工，總合同金額約為人民幣7.5億元，涉及混凝土總需求量約為206萬(wàn)立方米。

簡(jiǎn)評(píng)：云南建投綠色高性能混凝土股份有限公司，前身是云南建工混凝土有限公司，成立于1996年，是云南省建設(shè)投資控股集團(tuán)有限公司的控股子公司，并于今年10月21日在港交所上市。公司在云南省有97條混凝土生產(chǎn)線，57個(gè)攪拌站，以及158輛混凝土運(yùn)輸車。截止2018年，主營(yíng)業(yè)務(wù)預(yù)拌混凝土市場(chǎng)份額占云南省比重14.90%，產(chǎn)能達(dá)到2130萬(wàn)方，產(chǎn)能利用率為43%。云南城市化水平仍較其他省份低，公司繼續(xù)依托母公司平臺(tái)，在未完成合同和新簽合同價(jià)值較高的背景下，此項(xiàng)基建項(xiàng)目新簽訂單進(jìn)一步增加公司新簽合同價(jià)值，預(yù)計(jì)仍支撐公司明年的業(yè)務(wù)收入小幅增加。

　2、泰林科建在港交所上市

2019年12月18日，"泰林科建控股有限公司"在香港上市了!股票代碼:06193.HK

簡(jiǎn)評(píng)：泰林科建控股有限公司于2019年3月在開(kāi)曼群島注冊(cè)成立，同月27日于香港登記成為非香港公司，是母公司江蘇泰林建設(shè)有限公司的控股子公司。今年12月18日在港交所以每股股份0.01港元上市發(fā)售。2019H1公司主營(yíng)業(yè)務(wù)管樁和混凝土的市場(chǎng)份額分別占江蘇省和南通市比重分別為2.7-3.2%和0.1-0.2%，管樁及商混產(chǎn)能分別為150萬(wàn)米和40萬(wàn)方。2019H1實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2.71億元，同比大增41.34%，凈利潤(rùn)達(dá)到1651.30萬(wàn)元，同比回落16.51%，主要是房地產(chǎn)政策嚴(yán)格，管樁量?jī)r(jià)齊跌緣故，同時(shí)商混原材料成本上漲，壓縮毛利空間。

　四、混凝土本周行情

混凝土方面，本周全國(guó)商混價(jià)格窄幅震蕩運(yùn)行。華北地區(qū)格指數(shù)周環(huán)比回落0.76%，而華東地區(qū)價(jià)格穩(wěn)中有升，周環(huán)比上揚(yáng)0.20%。北京、天津價(jià)格下跌5-10元/方，因天氣氣溫走低，零下氣溫不利施工作業(yè)，需求放緩，江西價(jià)格上漲20元/方，因天氣較好，價(jià)格第四次上漲。

預(yù)計(jì)下周全國(guó)商混價(jià)格指數(shù)仍維持窄幅震蕩運(yùn)行。需求方面，未來(lái)10天，東北地區(qū)北部、內(nèi)蒙古東北部、青藏高原部分地區(qū)氣溫比多年平均偏低1℃左右，我國(guó)其余大部氣溫以偏高為主，江南東部、華南等地的部分地區(qū)偏高2～3℃，需求呈現(xiàn)南強(qiáng)北弱態(tài)勢(shì)。供應(yīng)方面，華北、中南、東北因環(huán)保影響，供需受限。原材料成本方面，水泥和砂石價(jià)格堅(jiān)挺，整體而言，全國(guó)商混價(jià)格維持窄幅震蕩運(yùn)行。