天山股份擬整合中國建材四大水泥公司

作為中國建材水泥資產(chǎn)整合的載體，天山股份將有望成為水泥行業(yè)的新龍頭。8月8日，天山股份公告，公司將整合中國建材旗下四大水泥公司，在解決同業(yè)競爭的同時，打造我國水泥行業(yè)龍頭上市公司。

公告顯示，本次交易由發(fā)行股份購買資產(chǎn)和募集配套資金兩部分組成。資產(chǎn)購買方面，天山股份擬向中國建材及其他股東發(fā)行股份，分別購買中聯(lián)水泥100%股權(quán)、南方水泥99.93%股權(quán)、西南水泥的95.72%股權(quán)、中材水泥100%股權(quán)。交易價格尚未最終確定。

通過此次整合，四大水泥公司的原股東將成為天山股份的股東，并對天山股份的未來發(fā)展表示樂觀。例如，尖峰集團公告表示，該交易將有利于進一步優(yōu)化公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。目前，尖峰集團持有南方水泥1.05億元股權(quán)，占后者注冊資本的0.95%。若該交易能順利實施，尖峰集團將不再持有南方水泥的股權(quán)，轉(zhuǎn)而持有天山股份的股權(quán)。

配套募資方面，本次發(fā)行股份數(shù)量不超過本次交易前上市公司總股本的30%，即不超過3.15億股。目前募資規(guī)模尚未最終確定，假設本次募集配套資金的發(fā)行價格為審議本次重組相關議案的上市公司首次董事會決議公告日前收盤價18.02元/股，預計募集資金規(guī)模約為57億元，最終的發(fā)行數(shù)量及價格按照證監(jiān)會相關規(guī)定確定。

天山股份的主營業(yè)務為水泥、熟料、商品混凝土的生產(chǎn)及銷售，經(jīng)營區(qū)域集中在新疆和江蘇地區(qū)。通過此次整合，天山股份有望成為水泥行業(yè)的龍頭公司。

天山股份公告表示，本次交易完成后，公司業(yè)務規(guī)模將顯著擴大，水泥產(chǎn)能提升至約4.3億噸，水泥熟料產(chǎn)能提升至3億噸以上，商品混凝土產(chǎn)能提升至4億立方米以上，主營業(yè)務及核心競爭優(yōu)勢進一步凸顯。

整合也將進一步發(fā)揮協(xié)同效應。公司表示，重組完成后，公司與標的資產(chǎn)之間將形成協(xié)同發(fā)展、互相促進、資源共享的良性互動。采購方面將整合采購需求和計劃，進一步發(fā)揮采購端的規(guī)模效應，獲得成本優(yōu)勢；生產(chǎn)方面將通過專利技術(shù)、生產(chǎn)訣竅、特殊工藝的共用以及技術(shù)骨干的流動調(diào)配，以進一步提高生產(chǎn)效率；財務方面有望拓展融資渠道，降低融資成本，改善資本結(jié)構(gòu)，為公司的持續(xù)業(yè)務發(fā)展提供支持。