山河智能設產(chǎn)業(yè)基金 布局航空軍工資產(chǎn)

  繼七個月前宣布收購加拿大AVMAX公司100%股權(quán)之后，山河智能開始進一步加大在航空及軍工產(chǎn)業(yè)的布局。公司5月27日晚間發(fā)布公告，公司擬與秋石資產(chǎn)共同發(fā)起設立山河秋石產(chǎn)業(yè)投資基金，主要用于投資航空、軍工等產(chǎn)業(yè)領域內(nèi)的優(yōu)質(zhì)企業(yè)及資產(chǎn)。

  協(xié)議規(guī)定，由山河智能或山河智能指定的企業(yè)（以下統(tǒng)稱“山河方”）與秋石資產(chǎn)或秋石資產(chǎn)指定的企業(yè)（以下統(tǒng)稱“秋石方”）共同發(fā)起設立產(chǎn)業(yè)并購基金，組織形式為有限合伙企業(yè)，作為山河智能的產(chǎn)業(yè)并購整合平臺。并購基金認繳出資總額不超過人民幣20億元，可分期出資，并購基金存續(xù)期5年。

  秋石方為并購基金的普通合伙人與基金管理人，認繳出資額占并購基金資金規(guī)模的0.05%；山河方為并購基金的劣后級有限合伙人，認繳出資額占并購基金資金規(guī)模的20%；秋石方負責募集或指定的其他投資人為并購基金的優(yōu)先級有限合伙人，認繳出資占并購基金資金規(guī)模的79.95%。并購基金主要服務于山河智能的核心業(yè)務，重點圍繞航空產(chǎn)業(yè)鏈及軍事裝備產(chǎn)業(yè)鏈進行并購或投資。

  值得關(guān)注的是，上述并購基金投資的項目，山河方有優(yōu)先認購權(quán)，可以現(xiàn)金或股票（或兩者結(jié)合）支付對價收購其他投資人持有的并購基金份額，收購價格以符合法律法規(guī)規(guī)定的評估值為基礎，由各方協(xié)商確定交易價格。此外，標的企業(yè)原股東回購并購基金所持權(quán)益亦是退出選擇。如在約定期限內(nèi)山河方和標的企業(yè)原股東均未完成其他投資人持有的權(quán)益或標的企業(yè)權(quán)益的收回，且各方不能就處置標的企業(yè)權(quán)益達成一致意見時，則基金管理人有權(quán)處置標的企業(yè)權(quán)益，山河方不享有并購基金處置標的企業(yè)產(chǎn)生的權(quán)益。

  公司表示，與秋石資產(chǎn)合作設立產(chǎn)業(yè)并購基金，將借助秋石資產(chǎn)及其合作方的專業(yè)投資機構(gòu)的能力和經(jīng)驗，提高對投資標的相關(guān)運作的專業(yè)性，幫助公司實現(xiàn)外延式擴張，有利于本公司優(yōu)化產(chǎn)業(yè)布局，積極把握產(chǎn)業(yè)發(fā)展中的良好機會，加快實現(xiàn)公司戰(zhàn)略目標，提升公司未來盈利能力。因并購基金投資周期較長，公司預計本次合作對山河智能短期的經(jīng)營與業(yè)績不產(chǎn)生重大影響。