2013年，水泥行業(yè)無(wú)小事

　　盤(pán)點(diǎn)2013年水泥行情，猶如過(guò)山車(chē)般。從年初的利潤(rùn)下滑，到2013年下半年的開(kāi)始回暖，再到四季度的強(qiáng)力反彈，期間經(jīng)歷了大起大落。

　　可以說(shuō)，2013年的水泥市場(chǎng)雖有跌入谷底，也有強(qiáng)力反彈；雖有嚴(yán)重過(guò)剩，也有轉(zhuǎn)型升級(jí)。好在我們明白，水泥是一個(gè)周期性行業(yè)，有盛有衰，在所難免。千淘萬(wàn)漉雖辛苦，吹盡狂沙始到金。

　　溫故而知新，回顧、總結(jié)2013年的歷程是為了能夠更好地梳理行業(yè)發(fā)展軌跡。我們深知，創(chuàng)新求變的道路沒(méi)有盡頭，特別是在水泥行業(yè)深化結(jié)構(gòu)調(diào)整，尋求轉(zhuǎn)型升級(jí)的關(guān)鍵時(shí)刻，全行業(yè)尚需努力。我們也同樣期盼，2014年的水泥市場(chǎng)將更加精彩紛呈。

　　2013年上半年，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩，制造業(yè)投資和房地產(chǎn)業(yè)萎縮，水泥市場(chǎng)遭遇近5年來(lái)的最低價(jià)格水平，水泥企業(yè)又面臨“最嚴(yán)格”的脫硝標(biāo)準(zhǔn)，盈利水平大幅下滑。直到三季度，水泥行情才稍有所好轉(zhuǎn)。

　　隨著經(jīng)濟(jì)起穩(wěn)回升，水泥產(chǎn)業(yè)也開(kāi)始表現(xiàn)不俗。2013年1~9月行業(yè)利潤(rùn)總額429億元，同比增長(zhǎng)19.7%。分季度看，1、2季度盈利同比基本持平，而3季度后同比大幅改善;由于3季度后華東、華南等區(qū)域水泥價(jià)格大幅上漲，4季度更是維持在高位運(yùn)行。分區(qū)域盈利情況差異明顯，區(qū)域盈利狀況與區(qū)域供需變化基本保持一致，華北、東北、新疆是盈利水平較低的區(qū)域;西南、甘青寧區(qū)域是行業(yè)盈利顯著改善的區(qū)域;而華東、中南區(qū)域盈利狀況在較高基數(shù)上有一定幅度的上升，9~12月盈利改善情況會(huì)更加明顯。

　　同時(shí)，產(chǎn)能過(guò)剩也如箭在弦。近幾年來(lái)，產(chǎn)能過(guò)剩對(duì)于水泥行業(yè)來(lái)說(shuō)，一直是一個(gè)揮之不去的話題。

　　化解產(chǎn)能過(guò)剩問(wèn)題，已成為2014年中央經(jīng)濟(jì)工作的重要內(nèi)容之一。10月15日，國(guó)務(wù)院公布了《關(guān)于化解產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩矛盾的指導(dǎo)意見(jiàn)》，這是繼5月份發(fā)改委和工信部出臺(tái)《關(guān)于遏制產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩行業(yè)盲目擴(kuò)張的通知》后，年內(nèi)第二份關(guān)于抑制水泥等過(guò)剩行業(yè)產(chǎn)能的文件，顯示出國(guó)家對(duì)產(chǎn)能過(guò)剩的高度重視，治理力度也在不斷加強(qiáng)，化解產(chǎn)能過(guò)剩如箭在弦。《指導(dǎo)意見(jiàn)》中提出，嚴(yán)禁建設(shè)新增產(chǎn)能項(xiàng)目，分類妥善處理在建違規(guī)則項(xiàng)目。從目前的情況來(lái)看，2014年在建水泥熟料生產(chǎn)線的投產(chǎn)數(shù)量有較大可能會(huì)低于之前的市場(chǎng)預(yù)期。

　　因此，2013年屬于產(chǎn)能過(guò)剩周期的末端，水泥產(chǎn)業(yè)的總規(guī)模發(fā)生了根本改變，今年水泥產(chǎn)量預(yù)計(jì)達(dá)到24億噸左右，新型干法水泥比重已高達(dá)95%左右，立窯的淘汰和新型干法生產(chǎn)線規(guī)模的提高，使水泥生產(chǎn)線單線的平均規(guī)模大幅度上升。一批大型產(chǎn)業(yè)集團(tuán)快速成長(zhǎng)，控制區(qū)域市場(chǎng)的能力有了很大提高。

　　與產(chǎn)量增長(zhǎng)形成對(duì)比的是水泥投資。2013年上半年全國(guó)水泥投資同比下降9.45%。下降幅度比去年同期進(jìn)一步拉大。雖然投資增速進(jìn)一步下降，但2013年上半年全國(guó)仍有新投產(chǎn)生產(chǎn)線32條，熟料年設(shè)計(jì)產(chǎn)能3884萬(wàn)噸。按現(xiàn)有項(xiàng)目推算，預(yù)計(jì)全年將有1.2億噸的新增熟料產(chǎn)能。

　　總體經(jīng)濟(jì)效益比2012年略有好轉(zhuǎn)，但由于區(qū)域分化嚴(yán)重。2013年前5個(gè)月行業(yè)實(shí)現(xiàn)銷售收入3400億元，同比增長(zhǎng)5.34%，華北地區(qū)是惟一收入呈負(fù)增長(zhǎng)地區(qū)，產(chǎn)量和價(jià)格雙重下跌是該地區(qū)收入下降的原因。西南和西北收入增長(zhǎng)快速，超過(guò)兩位數(shù)增長(zhǎng)，產(chǎn)量和價(jià)格的雙回升是主因。其中華東、中南仍是以產(chǎn)量?jī)?yōu)勢(shì)和較為穩(wěn)定的價(jià)格為全國(guó)利潤(rùn)貢獻(xiàn)大區(qū)，合計(jì)占全國(guó)接近81%。西南地區(qū)同比去年有很大改善，不僅實(shí)現(xiàn)同期扭虧為盈，而且實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)24億元，僅低于華東和中南。在西南地區(qū)集中度大幅度的提高和云貴的需求迅速增長(zhǎng)的雙重作用下，西南地區(qū)大部分保持了較好的盈利能力。

　　下半年我國(guó)經(jīng)濟(jì)總體平衡，水泥市場(chǎng)需求穩(wěn)步增長(zhǎng)，9月以后進(jìn)入水泥銷售的傳統(tǒng)旺季，下半年水泥行業(yè)經(jīng)營(yíng)情況明顯好于上半年。尤其是四季度，全國(guó)水泥均價(jià)階梯式增長(zhǎng)，呈現(xiàn)出“淡季不淡”的景象。7~8月是水泥需求傳統(tǒng)的淡季，但在上半年政府穩(wěn)增長(zhǎng)的信號(hào)頻出的背景下，一些鐵路基建項(xiàng)目逐漸開(kāi)工，水泥市場(chǎng)下游需求逐漸好轉(zhuǎn)，行業(yè)在淡季仍然保持了較快增長(zhǎng)。

　　可以說(shuō)，2013年的水泥市場(chǎng)經(jīng)歷了先低后高的起伏，這其中有欣慰，也有期待。除了水泥行情的備受關(guān)注外，由于霧霾的影響，水泥業(yè)的環(huán)保動(dòng)態(tài)始終牽動(dòng)著我們的視線?！端喙I(yè)大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》終于趕在年底前(12月27日)出臺(tái)，對(duì)于水泥企業(yè)來(lái)說(shuō)，與其等待觀望，不如早日行動(dòng)起來(lái)，用實(shí)際成果向社會(huì)證明行業(yè)綠色環(huán)保的一面。

　　展望2014年，國(guó)際形勢(shì)復(fù)雜多變，無(wú)論是政治還是經(jīng)濟(jì)，不確定因素有增無(wú)減。如無(wú)意外情況發(fā)生，2014年宏觀調(diào)控將沿著“穩(wěn)增長(zhǎng)、調(diào)結(jié)構(gòu)、促改革”的基調(diào)，適實(shí)進(jìn)行微調(diào)以保持政策的穩(wěn)定性是大概率事件。穩(wěn)增長(zhǎng)政策將會(huì)以微調(diào)為主，呈現(xiàn)局部、溫和刺激的特點(diǎn)，而不會(huì)回到原來(lái)大規(guī)模刺激的老路上。

　　預(yù)計(jì)在“十二五”期間，水泥產(chǎn)量的平均復(fù)合增長(zhǎng)率在7%~8%之間。不過(guò)，展望未來(lái)，或許行業(yè)短期轉(zhuǎn)機(jī)就在眼前，用更長(zhǎng)遠(yuǎn)的眼光來(lái)看，留給水泥企業(yè)走產(chǎn)業(yè)鏈延伸之路、謀求轉(zhuǎn)型升級(jí)甚至是向其他行業(yè)做多元化發(fā)展的準(zhǔn)備時(shí)間應(yīng)該還算充裕。

　　曾有業(yè)內(nèi)專家提出水泥業(yè)的需求拐點(diǎn)即將出現(xiàn)，這兩年或許是水泥行業(yè)回歸理性的重要轉(zhuǎn)型時(shí)期。無(wú)論是以何種形式的回歸，水泥工業(yè)的轉(zhuǎn)型升級(jí)依然不可松懈，對(duì)此，我們始終充滿期待。