越南水泥出口之路還能走多遠(yuǎn)？

據(jù)越南建設(shè)部建材司公布的最新數(shù)據(jù)顯示，今年前8個月，越南全國銷售水泥約7070萬噸，同比增長4%。其中，國內(nèi)市場銷售約4354萬噸，同比下降約5%。出口約2723萬噸，同比增長12%，其中近一半為對華出口。

近年來，越南的水泥產(chǎn)量穩(wěn)步提升，從2010年的5670萬噸增長至2019年的9650萬噸，增幅約70%。根據(jù)越南水泥協(xié)會數(shù)據(jù)，越南水泥產(chǎn)能全球排名第5，僅次于中國、印度、美國和俄羅斯，目前年產(chǎn)水泥約1.1億噸。今年上半年，越南水泥產(chǎn)量達(dá)5110萬噸，同比增長8%，創(chuàng)近5年最高，達(dá)到年計劃產(chǎn)量目標(biāo)1.04億噸至1.07億噸的近50%。一端是保持穩(wěn)定增長的水泥產(chǎn)量，一端是如火如荼的出口市場，越南水泥市場是否能一直維持現(xiàn)有局面？

中國已成越南水泥最大買家

據(jù)了解，出口已成為越南水泥行業(yè)近年來的增長引擎，中國、菲律賓和孟加拉國3個亞洲國家是越南水泥和熟料產(chǎn)品的主要出口市場。今年上半年，越南向中國出口量近1030萬噸，出口金額達(dá)3.686億美元，分別占越南全國水泥出口量和出口金額的49.4%和45.6%。對菲律賓出口385萬噸，金額約1.75億美元；對孟加拉國出口193萬噸，金額約6540萬美元。

據(jù)水泥大數(shù)據(jù)研究院分析，我國近年來熟料進(jìn)口量不斷增加主要有以下幾點原因：一是國家環(huán)保政策趨嚴(yán)，疊加水泥行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，錯峰生產(chǎn)壓縮熟料產(chǎn)能緩解了國內(nèi)產(chǎn)能過剩危機(jī)，但同時也導(dǎo)致了供給缺口，由于水泥行業(yè)比較特殊，以產(chǎn)定銷，是典型的短腿產(chǎn)品，缺乏庫存屬性，而需求存在剛性，旺季時水泥下游需求強(qiáng)勁和行業(yè)錯峰生產(chǎn)產(chǎn)生一定供需錯配，進(jìn)口熟料能在一定程度上緩解供需矛盾；二是熟料進(jìn)口價格長期低于國內(nèi)熟料價格，進(jìn)口熟料有利可圖，加上東南亞國家自身產(chǎn)能過剩，需向外尋找銷路；三是我國華東、華南市場靠近消費(fèi)終端，存在大量獨(dú)立粉磨站，且靠近沿海、航運(yùn)便利，為進(jìn)口創(chuàng)造了社會條件和自然條件，部分沿海廠商進(jìn)口熟料比重達(dá)40%以上。展望前景，越南水泥產(chǎn)能利用率已連續(xù)多年保持在85%以上，2020年產(chǎn)能利用率達(dá)92%，國內(nèi)產(chǎn)能得到較好發(fā)揮，加上原料豐富和生產(chǎn)成本較低，未來有望保持穩(wěn)定增長。

供過于求產(chǎn)能過剩敲響警鐘

今年上半年，越南建設(shè)部在對全國市場實際供需狀況和投資發(fā)展情況調(diào)研時發(fā)現(xiàn)，目前越南水泥等部分建材產(chǎn)能已接近《越南2021-2030年及面向2050年建材發(fā)展戰(zhàn)略》中2025年目標(biāo)，但實際產(chǎn)量僅為設(shè)計產(chǎn)能的80％至85％，市場供過于求。

截至2020年12月31日，越南全國共投資建設(shè)了85條水泥生產(chǎn)線，總產(chǎn)能1.04億噸/年。此外，越南政府總理批準(zhǔn)至2030年投資新建24條生產(chǎn)線，產(chǎn)能為3631萬噸。預(yù)計至2030年越南全國將有109條水泥生產(chǎn)線，總產(chǎn)能達(dá)14035萬噸/年。2020年越南熟料和水泥產(chǎn)量約1.04億噸，但總銷量僅1億噸。

從實際情況出發(fā)，越南建設(shè)部建議各省直轄市人民委員會在對上述建材生產(chǎn)項目投資申請進(jìn)行審批時應(yīng)權(quán)衡考慮，避免過量投資導(dǎo)致供過于求，造成社會資源浪費(fèi)。特別是對于水泥行業(yè)，各地和有關(guān)部門要嚴(yán)格遵守越南政府總理于2020年9月29日簽發(fā)的關(guān)于繼續(xù)加強(qiáng)國家對礦產(chǎn)勘探、開采、加工、使用和出口管理的第38號指示（38/CT-TTg）要求，限制在大城市、人口密集地區(qū)、景區(qū)和自然保護(hù)區(qū)擴(kuò)大投資和提高水泥項目產(chǎn)能。

依賴出口并非長久之計

越南FPT證券股份公司發(fā)布的越南水泥行業(yè)報告顯示，2010年至2019年，越南水泥和熟料出口量增長了30倍，占行業(yè)總消費(fèi)量的32%，并助推越南水泥出口額居全球領(lǐng)先地位，但出口效益與產(chǎn)量增加不成正比。企業(yè)為增加出口競爭力，不斷大幅降價，越南海港出口均價（FOB）一度低至38.5美元/噸，相比同期越南國內(nèi)水泥售價低10%。報告認(rèn)為，出口價格大幅下降主要受到長途運(yùn)輸導(dǎo)致運(yùn)輸成本高的影響。同時，與中國、菲律賓和孟加拉國等主要出口市場規(guī)模相比，越南水泥產(chǎn)品數(shù)量相對較少，因此難以進(jìn)入分銷渠道，只能將原材料快速賣給該地區(qū)工廠。近幾年部分國家對越南水泥征收貿(mào)易防衛(wèi)稅也成為出口價格較為低迷的因素之一。越南SSI證券公司表示，該行業(yè)的第二大出口目的地菲律賓曾對越南傾銷水泥提出指控，如果過度依賴出口市場，越南水泥行業(yè)將面臨“巨大”風(fēng)險。

水泥和熟料的出口可以幫助水泥行業(yè)利用國內(nèi)產(chǎn)能和過剩資源，但并不是一個長期可持續(xù)的解決方案。歸根究底，還是出于水泥行業(yè)的生產(chǎn)主要基于開采和使用不可再生資源。為限制出口，越南財政部已提出將水泥熟料產(chǎn)品出口稅率由5%提高至10%?！笆炝铣隹诘脑黾酉牧藝鴥?nèi)資源，也在開采過程中對環(huán)境造成了許多負(fù)面影響。另一方面，越南的水泥和熟料生產(chǎn)正在以低價使用電力?！痹侥县斦看肀硎?。

實際上，限制不可再生資源出口的問題已經(jīng)被世界各國應(yīng)用多年。水泥行業(yè)在大量銷售熟料的同時，由于煤炭成本約占水泥生產(chǎn)總成本的30%，也刺激了大量煤炭的消費(fèi)。越南國內(nèi)此類資源對缺乏，煤炭進(jìn)口使得貿(mào)易逆差擴(kuò)大。2020年，越南進(jìn)口煤炭5480萬噸，價值37.78億美元。預(yù)計到2030年，越南國內(nèi)煤炭儲量將繼續(xù)下降，成本將更加昂貴，因此水泥企業(yè)將推廣使用進(jìn)口煤炭，預(yù)計比例將達(dá)到50%至60%。

目前，越南政府已制定了《2021-2030年發(fā)展戰(zhàn)略》，2050年將限制使用大量不可再生礦產(chǎn)原材料和燃料產(chǎn)品的出口。該戰(zhàn)略還提出，2021年至2030年期間，熟料和水泥的出口率不應(yīng)超過設(shè)計總產(chǎn)能的30%。2031年至2050年，熟料、水泥出口率不超過設(shè)計總產(chǎn)能的20%。有關(guān)專家指出，在能源安全壓力加大和政府不犧牲環(huán)境的經(jīng)濟(jì)發(fā)展政策的背景下，越南在要確定長期目標(biāo)的同時，重點服務(wù)國內(nèi)市場，并配套適當(dāng)?shù)墓?yīng)、保障和需求政策。